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短视频平台快手下周进行上市聆讯,2021年有哪些上市公司值得去?

2021-01-09 15:55:21 暂无评论 短视频综合

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短视频平台快手于2020年11月5日提交招股书以来,被频繁爆出上市时间。据香港经济日报报道,快手将在下周寻求上市聆讯,最快于国内农历新年前进行招股,快手赴港上市日期将定在2021年2月5日。


有承销商透露,目标估值达500亿美元。外媒早前报道快手香港上市目标估值500亿美元,集资50亿美元。


作为国内可以比肩抖音的短视频社交平台,快手致力于帮助用户通过视频记录和分享生活的内容社区与社交平台。


招股书显示,2017年至今,快手营收保持很好的增长曲线。从2017年的83亿元大幅增至2018年的203亿元,再进一步增至2019年的391亿元。2020年上半年,快手实现营收253亿元,比上年同期大幅增长48%。截至2020年6月30日,快手应用日活2.58亿人,加上快手小程序数据,平均日活跃用户达3.02亿,月活跃用户达7.76亿。快手有望成为“短视频第一股”。


那企业要想要进行上市,都会经历哪些劫数,需要符合哪些标准呢?接下来我们就一起来看看美国上市之路!

首先我们来了解一下什么是IPO?

IPO全称Initial Public Offerings(首次公开募股),是指公司首次向社会公众公开招股的发行方式。接下来,我们大概了解一下那些耳熟能详的市场:纽约证劵交易所(NYSE)和纳斯达克证劵交易所(NASDAQ)。

纽约证劵交易所(NYSE)

作为全国性的市场,具有组织结构健全,设备完善、管理严格和上市标准高的特点。


作为世界性的证券交易场所,纽约证交所也接受外国公司挂牌上市,上市条件较美国国内公司更为严格。主要包括:
  • 社会公众持有的股票数目不少于250万股;

  • 有100股以上的股东人数不少于5000名;

  • 公司财务标准(三选其一):[1]收益标准:公司前三年的税前利润必须达到1亿美元,且最近两年的利润分别不低于2500万美元;[2]流动资金标准:在全球拥有5亿美元资产,过去12个月营业收入至少1亿美元,最近3年流动资金至少1亿美元[3]净资产标准:全球净资产至少7亿5千万美元,最近财务年度的收入至少7亿5千万美元。


  • 对公司的管理和操作方面的多项要求;

  • 其他有关因素:如公司所属行业的相对稳定性,公司在该行业中的地位,公司产品的市场情况,公司的前景,公众对公司股票的兴趣等。


纳斯达克证劵交易所(NASDAQ)

也是全国性市场,完全的电子证劵交易,采用证劵公司代理交易制,面向有高成长潜力的大中型企业。

 
NASDAQ上市条件:
  • 超过4百万美元的净资产额。

  • 股票总市值最少要有美金100万元以上。

  • 需有300名以上的股东。

  • 上个会计年度最低为75万美元的税前所得。

  • 每年的年度财务报表必须提交给证管会与公司股东们参考。

  • 最少须有三位”市场撮合者”(Market Maker)的参与此案(每位登记有案的Market Maker须在正常的买价与卖价之下有能力买或卖100股以上的股票,并且必须在每笔成交后的90秒内将所有的成交价及交易量回报给美国证券商同业公会(NASD)。


NASDAQ对非美国公司提供可选择的上市标准财务标准满足下列条件中的一条:
  • 不少于1500万美元的净资产额,最近3年中至少有一年税前营业收入不少于100万美元。

  • 不少于3000万美元的净资产额,不少于2年的营业记录。

  • 股票总市值不低于7500万美元。或者公司总资产、当年总收入不低于7500万美元。

  • 需有300名以上的股东。

  • 上个会计年度最低为75万美元的税前所得。

  • 每年的年度财务报表必须提交给证管会与公司股东们参考。

  • 最少须有三位”做市商”(Market Maker)的参与此案(每位登记有案的MarketMaker须在正常的买价与卖价之下有能力买或卖100股以上的股票,并且必须在每笔成交后的90秒内将所有的成交价及交易量回报给美国证券商同业公会。


好,看完要求,假设要求全部符合,先不要急着高兴,这只是长征的前半部分,接下来我们来看看上市的五个关键流程:

1. 择中介机构


公司改制境外上市过程中涉及的中介机构及主要职责:
  • 财务顾问。财务顾问是负责公司改制工作的总体协调机构,协助制订改制重组方案,负责与其他各中介机构和企业有关部门协调,是未来上市的辅导机构。

  • 土地评估师。土地评估师负责协助办理土地权证,完成土地评估报告,负责土地评估报告的核准,协助取得国土资源部关于土地使用权的处置批复。

  • 资产评估师。就资产评估问题与国有资产管理部门沟通,完成资产评估报告,与审计师对账,负责资产评估报告的核准。

  • 国际会计师事务所。负责出具财务审计报告、验资报告、公司筹备期间的财务审计报告,以及管理建议书,并就公司的内部控制情况进行评价。

  • 境内外律师。负责法律尽职调查,出具国有股权管理法律意见书和股份公司设立法律意见书,协助企业就改制法律问题与监管机构沟通,并拟定公司章程,境外律师就是否符合境外上市条件出具相关法律文书。

  • 物业评估师。如要在香港交易所上市的话,按照香港交易所的要求,需要聘请有香港执行资格的物业评估师来对上市企业的物业(土地和房屋)进行评估,出具物业评估报告。


2. 向境外证监会或交易所提出申请


企业在拿到国内监管机构准许上市的有关批文和律师出具的有关法律意见书后,即可向境外交易所(纳斯达克,纽约证券交易)提交第一次申请上市的材料,向美国证券交易委员会(SEC)登记。

根据美国《1933年证券法》企业发行证券必须进行注册登记,向SEC递交报告,披露与此次发行相关的信息,也就是提交注册登记说明书。注册登记说明书由两部分组成:招股书及注册说明书,正式招股书会注明注册的生效时间、发行时间、发行价和其他相关信息;但这时用于申报的是非正式招股书,用红墨印刷,俗称“红鲱鱼”(preliminary prospectus,初步招股书),提醒读者这是非正式版本。其主要内容包括:封面、概要、公司、资金投向、分配政策、股权摊薄、资本化、财务数据摘要、管理层的讨论、管理层及主要股东、法律诉讼、证券介绍、总结。

注册登记说明书的内容包括:承销费用、董事及管理层的酬金、公司未登记的证券、其最近交易情况及附件和财务报表目录。

接下来就是填写各种表格,之后与SEC展开周旋,补充材料以及各种听证会。如果顺利打通SEC,得到通过的批准和全国证券交易商协会(NASQ)的批准,恭喜你!我们可以进入路演(Road Show)和定价了!

3. 路演(Road Show)


路演是投资者与证券发行人在充分交流的条件下促进股票成功发行的重要推介手段。主要指证券发行人在发行前,在主要的路演地对可能的投资者进行巡回推介活动。昭示将发行证券的价值,加深投资者的认知程度,并从中了解投资人的投资意向,发现需求和价值定位,确保证券的成功发行。

可能有小伙伴会问,现在疫情特殊时期,不能聚众搞事情。不用担心,我们可以网上路演,证券发行人和网民通过互联网进行互动交流的活动。通过实时、开放、交互的网上交流,一方面可以使证券发行人进一步展示所发行证券的价值,加深投资者的认知程度,并从中了解投资人的投资意向,对投资者进行答疑解惑;另一方面使各类投资者了解企业的内在价值和市场定位,了解企业高管人员的素质,从而更加准确地判断公司的投资价值。

4. 选择承销商


证券发行需要承销商将发行人发行的证券承销出去。而证券承销就是通过承销商将公司拟发行的新股票发售出去。一般都是投资银行来担任承销商。

5. 挂牌上市


一切谈妥之后,就可以根据与交易所的协议,挂牌上市了。挂牌上市后,股票就可以公开流通了。IPO宣告完成。
 
梦想谈完了,我们来聊聊现实-IPO的费用

IPO费用一般包括律师费用,保荐人费用、中介费用、公开发行说明书费用以及承销商的佣金。在美国IPO费用一般为100-150万美金,同时也要支付8%-12%的筹资佣金。在美国NASDAQ直接上市的成本也较高,IPO费用一般在2000万元人民币左右,在筹资额的10%以上。
 
职场新人可以去已经上市的公司先修炼,毕竟技多不压身,今天给大家推荐一些美国上市的科技公司吧!

1. Eventbrite

Eventbrite于2006年在旧金山由哈茨(Hartz)夫妻创建,是一个主要进行活动管理和票务销售的网站,盈利主要来自平台上付费活动产生的交易手续费。Eventbrite 产品精准满足了全世界中端市场年轻的消费群体,而不去参与高端和低端市场竞争。同时,Eventbrite 的产品国际化程度极高,且全球扩张的趋势也很明显。


2. Dropbox

Dropbox由麻省理工学院(MIT)的学生于2007年创立,由知名孵化器Y Combinator 孵化,总部同样也在旧金山。Dropbox的主要业务是文件托管服务,包括云存储、文件同步、个人云和客户端软件;通过商业和个人用户付费盈利。DropBox基本拥有一家公司成功的所有条件:进入市场时间早、主创人才能过人、核心技术优质、普通用户完全免费、节奏稳健的业务和企业扩张、获得了业界和消费者喜爱等等。

 

3. SurveyMonkey

SurveyMonkey这款APP在北美留学工作人士中并不陌生,除了 Doodle Pool 这样的时间规划问卷,问卷猴的信息调查问卷也十分流行。2015 年,它入选福布斯独角兽创业公司名单。除了为个人用户提供免费和付费服务外,还对商家提供数据分析、品牌管理的营销解决方案以实现盈利。

 

4. DocuSign

DocuSign顾名思义,是一家提供电子签名技术和数字交易管理服务的科技公司。创立于2003年的DocuSign于美国纳斯达克证券交易所上市。现在,DocuSign有数亿用户,而且针对个人、商家和企业,都有配套服务。

上市企业的员工福利有哪些呢?

  • 员工自我价值提升,上市后觉得自己更有前途,朋友问起觉得有面子

  • 公司上市是为了融资开拓新业务,业务机会也会变多

  • IPO成功之后,老板一高兴一拍腿,每人加薪1000块!

  • 在资源有限需要分配的公司中,很多部门和人不会为了争那点儿资源浪费时间撕逼

  • 企业管理规范化,制度健全,降低公司倒闭拖欠工资的可能性

  • 作为高管,有可能分到原始股。这个就不说了

  • 评价体系会相对变得公平。

  • 最后的最后,方便跳槽啊。上市公司的中层去新公司当高管再搞上市妥妥的走向人生巅峰啦~


看了那么多上市公司福利介绍,对于今年即将毕业的同学来说,是不是非常心动?But anyway, 不管是对上市公司感兴趣的同学,还是对独角兽公司感兴趣的同学,想要进这些大公司,求职硬实力和工作经验都是Top priority的,不然大公司往往不会招收一个Entry Level进去从头开始手把手教你工作。

对于今年5月和12月毕业的同学,如果还没有找到心仪的全职/实习工作,那么职图和新零售电商企业深度合作的独创飞跃实战项目将将在最大程度上帮助上你,提升你的求职力!职图也有很多同学拿到了快手的Offer!


一方面飞跃实战项目中,你将由来自FLAG的资深导师带队手把手护航,让你手握营销经费进行实操,在真实的商业项目中巩固专业知识!另一方面,在实战项目中,你将积累高含金量作品集,丰富简历,面试有话讲!求职硬实力+背景提升,全面帮助你冲刺心仪Offer!


什么是飞跃实战?



在2021年,围绕时尚/快消新零售行业变革行业主要关键词是以下五个方面:新消费、新商品、新营销、新渠道、数字化。于是,CareerTu教学团队特别研发并且更新了现有的飞跃实战内容,做了以下几点升级:


项目升级亮点:

1.直接与电商企业Grin展开合作,深度参与CareerTu联名款商业项目,获取高质量真实项目实操经历,为你之后求职以Amazon、Wayfair、L'Oreal、Everlane为代表的电商公司数字营销岗位奠定基础。
  • 直接与企业进行合作,深度了解企业的诉求。

  • 有机会与企业内部成员直接进行线上会议。

  • 深度参与联名款线上营销,掌握Google Analytics、Google Ads、Facebook Ads、SEMrush、Moz、Kenshoo、Optimizely等工具的场景应用。


2.FLAG增长专家带队实操,在实操中夯实Digial Marketing硬技能

  • FLAG导师带领你体系化学习Digital Marketing必备技能和工具,在实战中加强练习融汇贯通,完成产品营销策划、搜索引擎优化策略、付费搜索、社交内推广告投放、A/B测试、营销数据分析等实战内容。

  • 带领你学习掌握北美增长趋势最快的数字营销渠道,学会行业最新的增量渠道的打法Incremental Growth,成为公司不可或缺的人才。

  • 项目中包含学员和导师的一对一辅导,帮助同学解决自身个性化的实战学习和求职问题。包含对于实战作业内容的批改和反馈。

  • 项目中包含大厂面试题目解析,帮助你战胜面试中遇到的技术考。面试题目都有导师精挑细选,帮助理清面试常见考题的解题思路。


3.在实战中使用即时通讯工具,全面复刻工作真实场景和环境,快速适应职场文化

  • 新增资深大牛导师进行实战课程辅导以及一对一辅导。

  • 新增Demo day,给到同学和业界一比一的项目展示方式。Demo day时,邀请CareerTu教学组长导师/业界大牛导师,进行深入点评,给到同学更加全面和完整的业界洞察。


项目包含:

  • Capstone实战课:技能实战和行业案例,不同场景应用

  • Capstone+增长团战课:与企业直接协作,全英语环境,团队协作,电商增长拉练

  • 一对一技能辅导课:实战项目Review,Technical 问题答疑

  • 一对一求职辅导课:名企导师与你进行简历精修、模拟面试、作品集精修

  • Agile求职课:一线大厂导师带领你解析北美名企面试真题


你将掌握的技能:

产品营销策划 | 搜索引擎优化策略 | 付费搜索 | 社交广告投放 | 邮件营销 | A/B测试 | 营销数据分析 


Google Analytics |  Google Ads  | Facebook Ads | Moz | Kenshoo |  Mailchimp | HubSpot | Optimizely


实战项目内容:

Part 1:行业集训实战

掌握Digital Marketing业界最新的营销渠道以及营销打法、互联网增长营销的思维和方式、面试题目的解析方法和方式。


你将学会以下知识点:

  • 广告营销行业全局 & 求职必备技能Media landscape | 职能细分 | 必备技能

  • 搜索引擎优化 & 搜索引擎营销SEO/ SEM tools: Google Search Console | Moz | Kenshoo

  • 增长营销 & 用户获取增长黑客 | 营销归因 | 移动营销与消费者旅程

  • 转化率的测试和优化Google Ads | Facebook Ads | Influencer marketing | HubSpot

  • 市场分析与数据追踪网页分析基本漏斗 | Google Analytics

  • 用户的加入与维系CRM | Email Marketing | Mailchimp


Part 2:企业增长团战,在实操中夯实技能

  • 营销渠道分析: 为营销广告制定关键增长指标 / Marketing Channel Analytics: Develop Key Metrics for Campaigns

  • 应用搜索引擎优化策略 / Keyword Analysis and SEO techniques with SEMRush

  • 策划付费搜索广告 / Create a Paid Campaign via Google Channels (Paid Search (text & shopping) )

  • 策划付费搜索广告 / Create a Paid Campaign via Google Channels (YouTube, & Google Display )

  • 策划付费社交媒体广告 / Grow Your Social Community and Leverage Paid Social Media (Facebook, TikTok, Pinterest)

  • 增长营销分析: 网页分析漏斗及转化率优化及AB测试设计/ Growth Marketing Analytics: Web Analytics Basic Funnel & Conversion Rate Optimization


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文章转载自微信公众号CareerTu

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